Lo que debes saber este martes antes de que abra el mercado (+ Podcast)

La calma regresa a los mercados de la mano de los bancos. Las acciones de los principales bancos europeos suben más de 1%, y en EEUU fue el First Citizens Bank el que lideró ayer las alzas (+54%) tras confirmar la compra de los activos de Silicon Valley Bank. En el mercado parece crecer la confianza de la que se ha evitado una crisis mayor en los bancos, y la atención se concentra nuevamente en la posibilidad de una recesión, seguida por recortes de tasas de interés.

Reguladores bancarios y banqueros centrales responden sobre el impacto del colapso de Silicon Valley Bank y Credit Suisse ante sus respectivos legisladores en EEUU, Eurozona e Inglaterra. Se esperan declaraciones sobre medidas de liquidez para los bancos y también comentarios sobre la inflación.

Los mercados esperan las nuevas declaraciones con alzas moderadas, al menos en Asia y Europa. Mientras, los futuros de Wall Street adelantan una apertura mixta. El dólar extiende su caída, dando impulso a los commodities.

En el mercado se sigue con atención los eventos en la industria de criptomonedas, después de que la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas (CFTC) de Estados Unidos demandara a Binance, la mayor bolsa de criptomonedas del mundo. El regulador estadounidense acusa a Binance y a su fundador y CEO, Changpeng Zhao, de violar las reglas de derivados. Zhao calificó la acción del regulador como “decepcionante”. La demanda es parte de una creciente presión de los reguladores estadounidenses sobre la industria. El bitcoin acusa recibo, pero la baja es menor (-0,19%).

Francia se prepara para una nueva jornada de protestas contra la reforma previsional de Emmanuel Macron. Le Monde reporta que la desaprobación de Macron está en nivel récord, al igual que el nivel de desconfianza en las instituciones. Por su parte, Macron ofreció iniciar el diálogo con los sindicatos, pero el retiro de la reforma no está en agenda.

A propósito de reformas previsionales. ¿Sabían que China, con un régimen comunista, introdujo hacia fines del año pasado fondos privados de pensiones? Se trata de un plan piloto en 36 ciudades y 23 bancos. El régimen de Beijing busca desesperado aumentar los ahorros previsionales ante el envejecimiento de la población. Bloomberg reporta que el fondo previsional estatal que cubre a los trabajadores urbanos podría agotarse en 2032. Los ahorros en fondos privados tienen beneficios tributarios (parecido a los APV en Chile).

En reformas locales, Diario Financiero reporta que los partidos políticos entregan ideas para cambios a impuestos y avanza definición de mesa técnica. Precisamente, los diálogos tributarios han marcado la agenda de la nueva subsecretaria de Hacienda, Heidi Berner. En la portada se destacan también más antecedentes en el caso Australis y su conflicto con empresa china Joyvio; y de la suspensión de STF Capital.

Atentos hoy:

• El ministro de Hacienda, Mario Marcel, coincidirá con Andrés Esteves, presidente de BTG Pactual, y líderes empresariales en el seminario Latam Focus 2023. (08.30 horas)
• La agenda les pertenece a los banqueros centrales europeos. Una decena de ellos tienen intervenciones hoy, incluyendo los líderes del BCE, el Banco de Inglaterra y el Bundesbank.
• En EEUU, reguladores bancarios llegan al Congreso para explicar cómo fue posible que SVB haya incurrido en las riesgosas apuestas que llevaron a su colapso. El mercado estará enfocado en declaraciones sobre la cobertura de otros depósitos.
• Wall Street recibe datos de inventarios minoristas de febrero y el índice S&P Case-Shiller del precio de las viviendas. (10.00 horas)
• El banco central de Brasil publica las minutas de su última reunión. (08.00 horas)