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Publicado: Viernes 18 de enero de 2013 a las 05:00 hrs.
La Empresa Nacional del Petróleo (ENAP) emitió ayer dos líneas de bonos en el mercado local por un total de UF 6 millones (US$ 290 millones) con el objetivo de refinanciar pasivos. La operación tuvo como agentes colocadores a Banchile-Citi Global Markets, JP Morgan y Scotiabank.
La serie D tuvo un valor de UF 2 millones a 5 años plazo con una tasa de cupón anual de 3,4% y una tasa de colocación de 3,75%.
En tanto, la serie E tuvo un valor de UF 4 millones a 21 años plazo, con un interés de cupón de 3,7% y una tasa de colocación de 4,09% anual.
Felipe Mena, gerente de mesa de renta fija local de Munita, Cruzat y Claro, explicó que la serie D estuvo en línea con lo esperado. “Creo que la emisión a 5 años no tuvo ninguna sorpresa con los comparables del mercado. Lo interesante fue la emisión a 21 años, dado que mucha gente quedó fuera y entraron haciendo bajar el rendimiento de 4,2% a 4,03%”.
El gerente general de la estatal, Ricardo Cruzat, celebró la operación, dado que “ENAP confirmó su fluido acceso a los mercados de deuda a tasas competitivas, especialmente considerando el tamaño de la emisión, lo que demuestra la confianza de la comunidad financiera local y el rol que juega en la economía chilena”.
Entre los abogados existen varias dudas respecto al impacto real que podría tener la propuesta en materia de productividad y salarios. Para el exdirector del Trabajo, Pablo Zenteno, en tanto, la propuesta avanza en "un mecanismo plenamente consolidado en el derecho comparado".
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