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Publicado: Viernes 15 de febrero de 2013 a las 05:00 hrs.
La deuda de Cencosud en el extranjero, al parecer, está brillando. La emisión que realizó el retail de Horst Paulmann el pasado 6 de diciembre por US$ 1.200 millones ha presentado una baja en su rendimiento, lo que significa un mayor interés de los inversionistas por el instrumento chileno en papel verde.
El bono, que fue emitido con un cupón de 4,875% registra actualmente un rendimiento de 4,703%.
Para el gerente de estudios de renta fija global de Munita, Cruzat y Claro, Diego Torres, es precisamente el anuncio del aumento de capital, la emisión de acciones y la materialización del proceso lo que ha tenido un impacto positivo en su deuda ya que “se ve que avanza en tierra derecha”.
En marzo se llevará a cabo el aumento de capital de por US$ 1.765 millones, y ya la semana pasada se fijó el precio de oferta de cada acción en $ 2.600, por lo que por estos días está corriendo el período de opción preferente. Este valor es considerado por Torres como un buen premio para que los inversionitas se suscriban.
De esta forma, se ha transmitido mayor confianza en el mercado lo que se refleja en una baja del rendimiento del bono.
Sin embargo, el ejecutivo indica que todavía hay incertidumbre porque es una compra grande, y que tiene que asimilarla y administrarla bien y tiene de aquí a fines de año para mostrar resultados positivos en esa gestión.
La iniciativa comenzará a operar en enero de 2027 en las 16 regiones del país. El sistema no contempla recursos adicionales y busca aprovechar los instrumentos públicos existentes.
Uno de los focos del ranking es el segmento corporativo de alta complejidad. En la categoría Corporate and M&A – High End, cinco estudios alcanzaron el Tier 1: Barros & Errázuriz, Carey, Cariola Díez Pérez-Cotapos, Claro & Cía. y Philippi Prietocarrizosa Ferrero DU & Uría (PPU).
Entre los planes del centro que lidera la U. de los Andes, está crear tres spin off con investigadores, solicitar cinco patentes y construir un laboratorio de análisis de microbiota con socios privados.
El holding ligado a la familia Nun selló la adquisición de la marca, en una operación que se extendió por cerca de 10 meses y que marca su primera incursión en este segmento.
En paralelo, la firma concretó un segundo aumento de capital para financiar su participación en la capitalización de CLC, operación que provocó cambios en las participaciones accionarias al interior de su grupo controlador.