BCI superaría a BancoEstado en créditos en medio de reacomodo después de compras

Por k.caniupán / m.villena



Son cerca de US$ 9.000 millones en activos que en los próximos meses se incorporarán a los balances de los bancos chilenos. De aquí a un año, CorpBanca, BCI e Itaú podrían haber incorporado completamente las adquisiciones que realizaron durante este 2013, cambiando de paso el escenario de la banca en términos de participación de mercado.

A marzo de este año, la cartera de créditos de Helm Bank, Cencosud y Banco Paris, y CNB bordea el equivalente a cerca del 4% de colocaciones bancarias locales, cifra que llevará a estas entidades a trepar posiciones en el sistema.

Una de las entidades más beneficiadas sería BCI. De consolidar mañana todos los activos a nivel sistema -y manteniendo la tasa actual de crecimiento tanto de la entidad como de la industria-el banco controlado por la familia Yarur Rey podría posicionarse como la tercera mayor institución financiera del país, desplazando así a BancoEstado.

Los US$ 2.500 millones en créditos que mantiene en stock la entidad basada en Florida, una vez aprobada la compra, pasarán a consolidar en el balance chileno de BCI, lo que implicará que éste último sume colocaciones por US$ 30.523 millones (proyección con cifras a marzo de 2013), superando los 
US$ 30.175 millones de la entidad estatal.

Consumo y Empresas

Mientras BCI aún se encuentra a la espera de las aprobaciones de los reguladores de España, EEUU y Chile, CorpBanca fue autorizada en julio para concretar la compra de Helm Bank, entidad por la que desembolsará US$ 1.300 millones. Tras completar la fusión con la filial en Colombia, esta operación los dejará con un 7% de participación en ese país.

CorpBanca Chile controlará la entidad colombiana con un 51%, por lo que dichos activos deberán ser consolidados acá. Ello implicará que en las próximas semanas sumará US$ 4.862 millones (a marzo de 2013), de los cuales 
US$ 4.067 millones serán préstamos comerciales, y 
US$ 788 millones de consumo.

Dichos montos, podrían implicar que la entidad controlada por Álvaro Saieh sume colocaciones comerciales por US$ 19.819 millones, superando a BancoEstado en ese ítem.

También escalará un peldaño en el mercado de créditos de consumo. A marzo de este año, Corpbanca tenía el 5° lugar en este tipo de préstamos. Con los activos de Helm Bank pasaría a ocupar el 4° con 
US$ 3.133,28 millones.

A esos cambios, hay que sumar la compra del 51% de CAT -sociedad emisora de tarjetas de Cencosud- por parte de Itaú, además de la adquisición de la cartera de préstamos de consumo de Banco Paris, créditos que consolidarán en una sociedad de apoyo al giro que a su vez consolidará en el banco de capitales brasileños.

Así, Itaú totalizará créditos y cuentas por cobrar por 
US$ 10.971 millones, cifra con la que superaría a Scotiabank en préstamos, quedándose como el séptimo mayor banco de la plaza. A su vez, en préstamos de consumo, superará a Banco Falabella y a BBVA, al sumar US$ 2.677 millones.

Negocio a nivel local


Pero este nuevo mapa de participación de mercado no influiría directamente en una mayor competencia en la banca. Pelayo Ugarte, analista del Grupo Security, puntualiza que el nuevo tamaño no debería cambiar mucho la situación a nivel interno ya que los bancos estarían creciendo al entrar en nuevos mercados extranjeros porque el mercado local ya posee un nivel de bancarización donde la alta competencia hace difícil ganar market share. “En estos nuevos mercados las compañías pueden aspirar a mayor crecimiento como es el caso de Corpbanca en Colombia, o mejores márgenes como BCI en Miami”, dice Ugarte.

Eduardo Santibáñez, analista de Fitch Ratings, indica que el hecho de que BCI y Corpbanca superen a BancoEstado no impacta en la industria porque incorporan mercados foráneos. “No se puede derivar ninguna conclusión de competitividad entre bancos locales”, afirma.

En tanto, Vicente Meschi de CorpResearch considera que la competitividad del mercado ya es alta, por eso sería probable que “los bancos comiencen a pelear más los negocios de retail”, dice Meschi.